最近忙于为演唱会做宣传的吕方在电台访问中,透露曾经因为失恋而经历一段心情低落的时期,加上传媒的报导,有感自己之前所有的好形象都被扭曲了,实在不甘心之前一手建立的形象都被抹走了,他说:“当时刚刚自己要开演唱会,更因为失声影响演唱会的表现,情绪更加低落。”回想起那段经历,吕方感激当时有一位朋友一直陪着他走过低谷,几年后回望当时,他觉得自己在那段时期也有收获,他说:“知道自己能够承受多少,也是生命中宝贵的一课。”吕方坦言十分怕受到伤害,他认为人生中最宝贝的是“感情”,最后他感慨反问:“现在这个年纪还会遇到真爱吗?”
1992年12月,吕方与艺人郑裕玲确定情侣关系。由于郑裕玲比吕方高,这段感情一直被戏称为“长短脚之恋”。2008年10月25日,郑裕玲洒脱地向传媒证实,与吕方结束16年的恋情,但她重申两人再见也是朋友。